Эксперты советуют россиянам самим копить на пенсию
Вопрос будущего пенсионного обеспечения снова оказался в фокусе общественного обсуждения. Аналитики вновь указывают на то, что рассчитывать исключительно на государственные выплаты в России — это неоправданный риск.
Формально пенсионная система продолжает функционировать: выплаты индексируются, а в прошлом году даже рассматривалась возможность единовременных выплат по замороженным накопительным пенсиям. Речь идет об отчислениях работодателей в период с 2002 по 2013 год (для рожденных после 1967 года это составляло от 2% до 6% от фонда оплаты труда), которые можно получить лишь в виде незначительной прибавки к основной пенсии.
Однако эти меры не меняют ключевой проблемы: для большинства граждан накопить на достойную старость только за счет государства практически нереально.
В настоящее время средний размер пенсии в стране составляет около 25 тысяч рублей. Даже с учётом ежегодной индексации этих средств хватает на базовые потребности, но они не позволяют сохранить привычный уровень жизни. Поэтому всё чаще звучит мнение, что пенсия должна стать личным финансовым проектом, где каждый самостоятельно отвечает за своё благополучие в старости.
От пассивных отчислений к активному управлению
Экономист Анастасия Горелкина, входящая в советы директоров компаний «Азот» и «Сибирский деловой союз», отмечает принципиальное изменение логики пенсионных накоплений. Если раньше система была пассивной и зависела от фиксированных взносов работодателя, то сейчас появились инструменты, требующие личного выбора и ответственности.
Например, программа долгосрочных сбережений позволяет гражданину самостоятельно определять размер взносов, а государство добавляет софинансирование — до 36 тысяч рублей в год. По данным за 2025 год, средняя доходность негосударственных пенсионных фондов (НПФ) достигла около 13% годовых, что превышает уровень инфляции. За тот же период объём личных взносов по программе вырос в три раза и составил 307 миллиардов рублей. Это свидетельствует о том, что люди начинают воспринимать пенсию как зону личной финансовой ответственности.
Регулярные сбережения как стратегия
Финансовый советник Алексей Родин акцентирует внимание на необходимости откладывать по 3–5 тысяч рублей ежемесячно на протяжении 20–25 лет. По его словам, регулярные взносы с реинвестированием дохода способны преобразовать даже скромные суммы в существенный капитал.
Почти половина россиян уже откладывает часть зарплаты, но чаще на краткосрочные цели. Задача, по мнению эксперта, — перенаправить эту привычку в долгосрочное русло. В качестве примера Родин приводит расчёт: при зарплате 100 тысяч рублей и ежемесячном инвестировании 10% дохода в течение 25 лет можно сформировать капитал, который обеспечит пассивный доход, сопоставимый или превышающий будущую государственную пенсию. Ключевым фактором здесь является не столько уровень дохода, сколько регулярность и дисциплина.
Акции как оптимальный инструмент инвестиций
Инвестор и основатель компании IMPACT Capital Валерий Золотухин дает практические рекомендации. «Вне зависимости от того, отменят пенсию или она просто будет очень маленькая, нужно инвестировать. Инвестировать по 3–5 тысяч рублей в месяц, но регулярно — это классический совет. На практике, правда, обычно происходит по-другому. Если у человека есть долги (кроме ипотеки), нужно закрыть сначала их», — говорит Золотухин.
Он также советует направлять на пенсионные накопления образовавшиеся излишки — например, от премий, наследства или удачных сделок. От 50% до 90% такой прибыли Золотухин рекомендует вкладывать в акции. «Все альтернативы — банковские депозиты, недвижимость, золото, криптовалюты — или слишком рискованные, или разгромно проигрывают по доходности на длинной дистанции», — отмечает инвестор. Для выбора правильной стратегии может потребоваться помощь инвестиционного советника.
Эксперты едины во мнении, что никаких гарантий сохранности вложений нет: средства могут быть заморожены или обесценены инфляцией при хранении «под подушкой». Тем не менее, создание личных пенсионных накоплений они считают необходимым.
